一家水产企业的融资突围：广东“政银担”协同破局信贷壁垒

南方财经见习记者孙月 记者王达毓

凌晨的湛江港，冷库里的冻虾、冻鱼一柜柜装船，运往海外。货物从备货、仓储到装船出海，产业链每一个环节都离不开资金的支撑。

近日，湛江一家年营收超2亿元的水产物流企业通过广东政银担协同机制获得500万元创业担保贷款。这笔贷款背后，是广东不断完善的政府性融资担保体系。

作为企业全生命周期里关键的融资增信环节，政府性融资担保充当银企之间的桥梁。近年来，广东通过搭建全省统一的政府性融资担保网络，用风险分担机制撬动银行信贷资源，把金融“活水”输送到实体经济一线，该体系也构成了广东营商生态中不可或缺的一环。

500万元贷款，10个工作日落地

获得贷款的这家企业位于湛江，主营水产品冷冻集装箱跨境物流，业务辐射美洲多个国家，2025年营收突破2亿元。

随着业务扩张，企业的资金压力也随之加大。上游费用需要提前支付，下游客户则存在一定账期，资金周转周期被进一步拉长。一家以物流和贸易服务为主、缺少足额抵押物的企业，其流动性缺口很容易成为业务扩张的卡点。

近日，粤财普惠金融（湛江）融资担保股份有限公司为该企业一笔500万元贷款出具保函，资金随后打入企业账户。

让银行愿意放款的，并非企业突然多了一块可以抵押的资产，而是一套“政府增信、担保分险”的融资安排。

粤财普惠湛江担保公司联合中国银行湛江市分行，在湛江市人力资源和社会保障局支持下，运用创业担保贷款政银担分险机制，为企业定制融资方案。该笔贷款综合年化利率低至1.84%，从人社部门资格审核、担保公司出具保函到银行放款，全流程仅用10个工作日。

对企业而言，低成本之外，速度同样重要。按相关预测，这笔贷款全年可为企业节省利息支出约6.5万元。

截至8月31日，粤财普惠湛江担保公司累计投放创业担保贷款25笔、5797.5万元。

一笔500万元贷款解决的是一家企业的资金周转问题，但其背后对应的，是湛江水产品出口产业链上的一环。对需要垫资、存在账期的水产物流企业来说，资金能否及时到位，直接关系到订单能否顺畅运转。

湛江海洋牧场 / 图源：湛江发布

“政银担”分险，改变银行的风险账本

这笔贷款的顺利落地，是广东创业担保贷“政银担”机制落地的一个切面。

2026年2月6日，广东省人力资源和社会保障厅、广东省财政厅、广东省地方金融管理局、中国人民银行广东省分行四部门联合印发《广东省创业担保贷款实施办法》，自3月1日起施行。

办法将政府性融资担保机构纳入创业担保贷款业务体系，形成“政府统筹、银行放贷、政府性融资担保机构分险”的政银担协同机制。

背后的核心变化在于，风险不再由单一机构独自承担。

一方面，政府性融资担保机构与担保基金为贷款提供增信。对于由担保基金提供担保的贷款，逾期超过90天仍不能回收的，由担保基金按协议约定承担相应代偿责任；经办银行创业担保贷款代偿率达到10%时暂停发放新贷款，达到20%时取消业务资格，通过设置风险阈值控制业务风险。

另一方面，财政贴息进一步降低企业融资成本。符合条件的贷款可获得实际利率50%的财政贴息，贷款利率上限不超过LPR加50个基点。按照当前1年期LPR为3.0%计算，贷款利率上限为3.5%，贴息后借款人实际利率不超过1.75%。

同时，办法明确符合一定条件的项目原则上取消反担保要求，进一步降低创业主体获得贷款的门槛。广东省融资再担保有限责任公司还创设省级“粤创担”创业担保贷款产品，依托政银担机制进一步降低担保费率。

风险有人分担，成本有人补贴，原本缺少抵押物的小微企业，也因此获得了进入银行信贷体系的机会。

这套政策的扶持对象并不局限于市场经营主体，退役军人、高校毕业生、返乡创业农民工、网络商户、港澳台青年等各类创业群体，都被纳入了政策覆盖范围。

从实际投放来看，政策调整正在带来业务增量，越来越多银行加入了创业担保贷的行列。工商银行、农业银行、中国银行、建设银行、广发银行等5家银行通过公开遴选成为全省经办行，邮储银行也已加入了政银担协同机制。

一端由政府性融资担保机构提供增信、分担风险，另一端由财政对符合条件的贷款给予贴息。新政实施近半年，全省新增创业担保贷款62.8亿元，同比增长288%，惠及2308家创业主体，直接带动4.7万人就地就近就业。

一套担保体系覆盖更多场景

创业担保贷款只是广东政府性融资担保体系中的一个应用场景。

2018年以来，在国家融资担保基金支持下，广东逐步搭建起“1+10+11+N”的全省政府性融资担保体系，即由1家省级再担保机构、10家控股担保机构、11家参股担保机构以及N家非参控股担保机构共同构成。

这套体系向上对接国家融资担保基金，向下连通各地市担保机构与合作银行，建立“国担基金—省级再担保—合作担保机构”三级分险机制，进一步撬动银行信贷。截至2026年7月末，央地合作业务规模达4205亿元，约占全国份额5%，累计服务约28.54万户普惠小微主体，稳定支持约370万人就业。

今年1至7月，广东与国担基金合作业务规模达到847亿元，同比增长52.83%，服务普惠小微主体6.90万户，稳定支持就业85.98万人。目前广东39家政府性融资担保机构资本金总额已突破200亿元，广东省融资再担保有限责任公司资本金提升至60.2亿元。

随着体系铺开，金融支持的范围也在不断延伸。

2026年以来，广东辖内融资担保机构围绕民间投资、创业就业、科技创新三大领域推进专项担保计划。截至6月30日，全省民间投资专项担保新增1812户、规模39.33亿元；创业担保贷款政银担模式已覆盖13个地市、15家政府性融资担保机构，累计服务创业主体131户、落地业务规模达4.69亿元；上半年科技创新担保新增2052户、规模63.53亿元，同比增长40.80%。

在质量融资增信方面，“粤质贷”以信用贷款为主要方式，累计授信2472亿元，惠及企业近1.43万家次。

在粤东西北，政府性融资担保对产业融资的支持也有更具体的落点。汕尾方面，粤财普惠汕尾担保借助受托运营的“汕尾信保基金”和“汕尾融资专项资金”，构建国家、省、市三级风险分担机制。截至8月22日，其民投专项产品备案规模突破5亿元。当地一家民营电子技术公司获得200万元流动资金贷款，另一家从深圳迁入的企业则获得4000万元投贷担一体化融资支持。

在广州，政府性融资担保和信用融资进一步结合。

广州市市场监管局联合广州“信易贷”平台，于2025年2月推出全流程纯信用公益性惠企融资产品“穗信贷”，下设“优企贷”“穗质融”“穗知贷”三大产品矩阵，通过归集420万户经营主体信用信息，为企业生成动态信用画像。企业线上申请后，银行当日受理，融资不再以传统抵押物作为主要门槛。

截至2026年8月底，“穗信贷”累计授信1034亿元、放贷691.6亿元，惠及20427家企业。

担保体系解决的是银行的风险顾虑，财政贴息则进一步降低企业的融资成本。

贷款落地并不是终点。对于那些有订单、有经营，却缺少足额抵押物的企业，这套体系发挥了补齐市场融资短板的作用，把企业的经营能力、信用和真实融资需求纳入银行的授信评估框架，推动更多信贷资源流向实体经济。

编者按：营商环境既是经营主体赖以生长的“空气和水”，也是观察一个地区经济生态的关键窗口。即日起，南方财经《解码广东经济生态》专题将推出“营商助企”系列报道，重点聚焦广东企业全生命周期的核心环节，以财经视角剖析6个营商案例，解码制度创新、服务迭代与市场活力，力图全景呈现广东营商生态升级的演化图谱。